توقف سرمایه گذاران در نااطمینانی ژئوپلیتیک

با تقویت یورو به امید صلح و بهره مندی ارزهای مرتبط با کالا از قیمت های بالاتر، دلار آمریکا برای اولین کاهش هفتگی خود در شش هفته اخیر آماده است. با این وجود، عدم پیشرفت در دور چهارم مذاکرات روسیه و اوکراین باعث شد تا بازارها یک شبه دچار تردید شوند و دوباره کامادیتی ها را در آستانه صعود قرار دهند. همچنین بازارهای سهام هم پس از چند روز افزایشی، وارد فاز استراحت شوند. قیمت نفت امریکا یک شبه دوباره از 100 دلار عبور کرد و معاملات آتی نفت برنت با 2 درصد افزایش به 107 دلار رسید. ارزهای مرتبط با کامادیتی ها هم با آن افزایش یافتند.

مهم ترین رویدادهای امروز

بایدن و شی در ساعت 13:00 به وقت گرینویچ تلفنی صحبت خواهند کرد، در حالی که واشنگتن قبلا به مقامات سطح پایین دولت چین هشدار داده است که حمایت بیشتر از روسیه ممکن است به انزوای پکن منجر شود. داده های دستمزد/اشتغال و تراز تجاری منطقه یورو قرار است اواخر امروز منتشر شود. سرمایه گذاران همچنین منتظر آمار خرده فروشی کانادا و بازار مسکن ایالات متحده هستند. علاوه بر این، سخنرانی های مقامات فدرال رزرو امروز در کانون توجه قرار خواهد گرفت.

انتظار می‌رود انتشار خرده‌فروشی کانادا برای ژانویه نسبت به کاهش -2.5 درصدی ماه قبل از آن، 2.4 درصد افزایش داشته باشد. این یک انتشار بسیار مهم برای معامله گران USD/CAD خواهد بود زیرا افزایش نرخ بهره فدرال رزرو انتظارات برای یک افزایش نرخ دیگر از سوی بانک کانادا را تقویت کرده است. علاوه بر این، تغییرات قیمت نفت و کاتالیزورهای ریسک هم نقش کلیدی در روند دلار امریکا/دلار کانادا دارند.

رشد پوند انگلیس پس از نشست بانک انگلیس متوقف شد

همانطور که انتظار می رفت، بانک مرکزی انگلیس نیز روز پنجشنبه نرخ بهره را افزایش داد. با این حال، ترجیح داد از موضع سختگیری انقباضی اش در واکنش به ترس فزاینده مبنی بر اینکه ممکن است افزایش قیمت کامادیتی ها بر رشد اقتصادی و تقاضا تأثیر منفی می‌گذارد قدری عقب نشینی نمود. پوند نشانه هایی از بلاتکلیفی را نشان می دهد زیرا در زیر دیواره مقاومت 1.32 شناور است، اما همچنان ممکن است تا حدی کمتر به یک هفته برنده دست یابد.

چگونه تصمیم فدرال رزرو بر طلا تأثیر می گذارد

به نظر می رسد طلا پس از تست کف ماهانه 1895 دلار در اوایل این هفته، پس از نشست فدرال رزرو، با توقف حرکت مثبت خود در نزدیکی منطقه 1950 دلار، جهش اخیرش را متوقف کرده است.

این کاهش به دلیل تقویت اندک دلار آمریکا بود که موجب تضعیف تقاضا برای کامادیتی های دلاری از جمله طلا می شود. در پی افزایش ۲۵ واحدی نرخ بهره در روز چهارشنبه، از آنجایی که برخی از سرمایه گذاران انتظار افزایش شدیدتر نرخ بهره را داشتند، ارزش دلار کاهش یافت. با این حال، چشم انداز تندروانه فدرال رزرو و شروع چرخه تشدید سیاست های انقباضی به جلوگیری از زیان های عمیق تر برای دلار کمک کرد.

بر اساس طرح به اصطلاح نقطه‌ای، فدرال رزرو می‌تواند در هر یک از شش نشست باقی‌مانده در سال ۲۰۲۲ نرخ بهره را افزایش دهد تا با تورم فزاینده مبارزه کند. علاوه بر این، جروم پاول، رئیس فدرال رزرو، گفت که بانک مرکزی احتمالاً کاهش ترازنامه خود را در جلسه ماه می آغاز خواهد کرد. علاوه بر این، پاول خاطرنشان کرد که اقتصاد آنقدر قوی است که بتواند سیاست‌های پولی انقباضی و شرایط مالی سخت‌تر را مدیریت کند. این به حفظ بازده اوراق قرضه 10 ساله دولت آمریکا در بالاترین حد خود از سال 2019 کمک کرد و بر طلا، که یک دارایی بدون بازده محسوب می شود، تاثیر منفی گذاشت.